Índice
Definición
La tecnología financiera (Fintech) se utiliza para describir la nueva tecnología que busca mejorar y automatizar la entrega y el uso de los servicios financieros. En esencia, la fintech se utiliza para ayudar a las empresas, propietarios de empresas y consumidores a gestionar mejor sus operaciones financieras, procesos y vidas mediante el uso de software y algoritmos especializados que se utilizan en computadoras y, cada vez más, en teléfonos inteligentes. Fintech, la palabra, es una combinación de «tecnología financiera».
Cuando surgió la tecnología financiera en el siglo XXI, el término se aplicó inicialmente a la tecnología empleada en los sistemas de fondo de las instituciones financieras establecidas. Desde entonces, sin embargo, ha habido un cambio hacia servicios más orientados al consumidor y, por lo tanto, una definición más orientada al consumidor. Fintech ahora incluye diferentes sectores e industrias como educación, banca minorista, recaudación de fondos y sin fines de lucro, y gestión de inversiones, por nombrar algunos.
Fintech también incluye el desarrollo y uso de criptomonedas como bitcoin. Ese segmento de fintech puede ver la mayoría de los titulares, el gran dinero aún reside en la industria bancaria global tradicional y su capitalización de mercado multimillonaria.
Entendiendo la Fintech
En términos generales, el término «tecnología financiera» puede aplicarse a cualquier innovación en la forma en que las personas realizan transacciones comerciales, desde la invención del dinero digital hasta la contabilidad de doble entrada. Sin embargo, desde la revolución de Internet y la revolución de Internet móvil / teléfono inteligente, la tecnología financiera ha crecido de manera explosiva, y la fintech, que originalmente se refería a la tecnología informática aplicada a la oficina administrativa de bancos o empresas comerciales, ahora describe una amplia variedad de intervenciones tecnológicas en personal y finanzas comerciales.
Fintech ahora describe una variedad de actividades financieras, como transferencias de dinero, depositar un cheque con su teléfono inteligente, saltear una sucursal bancaria para solicitar crédito, recaudar dinero para una nueva empresa o administrar sus inversiones, generalmente sin la ayuda de una persona. Según el Índice de adopción Fintech 2017, un tercio de los consumidores utilizan al menos dos o más servicios fintech y esos consumidores también son cada vez más conscientes de la Fintech como parte de su vida diaria.
Ideas clave
Fintech se refiere a la integración de la tecnología en las ofertas de las compañías de servicios financieros para mejorar su uso y entrega a los consumidores.
Funciona principalmente desglosando las ofertas de dichas empresas y creando nuevos mercados para ellas. Las startups perturban a los titulares en la industria financiera al expandir la inclusión financiera y usar tecnología para reducir los costos operativos.
El financiamiento Fintech está en aumento, pero abundan los problemas regulatorios.
La Fintech en la práctica
Las startups fintech más comentadas (y más financiadas) comparten la misma característica: están diseñadas para ser una amenaza, desafiar y eventualmente usurpar a los proveedores de servicios financieros tradicionales arraigados al ser más ágiles, servir a un segmento desatendido o proporcionar un servicio rápido y mejorar.
Ejemplos de compañías fintech
Por ejemplo, Affirm, una compañía fintech de los Estados Unidos, busca excluir a las compañías de tarjetas de crédito del proceso de compra en línea ofreciendo una forma para que los consumidores obtengan préstamos inmediatos a corto plazo para compras. Si bien las tasas pueden ser altas, Affirm afirma ofrecer una forma para los consumidores con mal crédito o sin crédito, una forma de asegurar los créditos y también construir sus historiales de crédito. Del mismo modo, Better Mortgage busca agilizar el proceso de la hipoteca de la vivienda (y obviar a los corredores hipotecarios tradicionales) con una oferta solo digital que puede recompensar a los usuarios con una carta de aprobación previa verificada dentro de las 24 horas o después de la solicitud. GreenSky busca vincular a los prestatarios de mejoras para el hogar con los bancos al ayudar a los consumidores a evitar prestamistas atrincherados y ahorrar en intereses al ofrecer períodos promocionales sin intereses.
Para los consumidores sin crédito o con un crédito deficiente, Tala ofrece microcréditos a los consumidores en el mundo en desarrollo mediante una profunda búsqueda de datos en sus teléfonos inteligentes para su historial de transacciones y cosas aparentemente no relacionadas, como qué juegos móviles juegan. Tala busca ofrecer a esos consumidores mejores opciones que los bancos locales, los prestamistas no regulados y otras instituciones de microfinanzas.
En resumen, si alguna vez te has preguntado por qué algún aspecto de tu vida financiera fue tan desagradable (como solicitar una hipoteca con un prestamista tradicional) o sentiste que no encajabas bien, probablemente Fintech tengas (o busques tener ) una solución para ti. Por ejemplo, la fintech busca responder preguntas como: «¿Qué es lo que hace que mi puntaje crediticio sea tan misterioso y cómo se usa para juzgar mi solvencia crediticia?»
Como tal, el originador de préstamos Upstart quiere hacer que los puntajes crediticios (así como otros prestamistas tanto tradicionales como fintech) queden obsoletos mediante el uso de diferentes conjuntos de datos para determinar la solvencia crediticia. Incluyen historial de empleo, educación y si un posible prestatario conoce su puntaje de crédito para decidir prestarles y cómo fijar el precio de los préstamos. Se brinda un tratamiento similar a los servicios financieros que van desde préstamos puente para aletas domésticas (LendingHome), hasta una plataforma de inversión digital que aborda el hecho de que las mujeres viven más y tienen requisitos de ahorro únicos, tienden a ganar menos que los hombres y tienen diferentes curvas salariales que puede dejar menos tiempo para que crezcan los ahorros (Ellevest).
Los horizontes de expansión de la tecnología financiera
Hasta ahora, las instituciones de servicios financieros ofrecían una variedad de servicios bajo un mismo paraguas. El alcance de estos servicios abarcaba una amplia gama desde actividades bancarias tradicionales hasta servicios hipotecarios y comerciales. En su forma más básica, la Fintech desglosa estos servicios en ofertas individuales. La combinación de ofertas optimizadas con tecnología permite a las empresas de tecnología financiera ser más eficientes y reducir los costos asociados con cada transacción.
Si una palabra puede describir cuántas innovaciones de fintech han afectado el comercio tradicional, la banca, el asesoramiento financiero y los productos, es ‘interrupción’, como los productos y servicios financieros que alguna vez fueron el ámbito de las sucursales, vendedores y computadoras de escritorio hacia dispositivos móviles o simplemente se democratizaron lejos de grandes instituciones arraigadas.
Por ejemplo, la aplicación móvil de comercio de acciones Robinhood no cobra tarifas por las transacciones, y los sitios de préstamos entre pares como Prosper Marketplace, Lending Club y OnDeck prometen reducir las tasas al abrir la competencia para préstamos a las fuerzas del mercado. Los proveedores de préstamos comerciales como Kabbage, Lendio, Action y Funding Circle (entre otros) ofrecen a las empresas nuevas y establecidas plataformas fáciles y rápidas para asegurar el capital de trabajo. Oscar, una startup de seguros en línea, recibió 165 millones de dólares en fondos en marzo de 2018. Tales rondas de financiación significativas no son inusuales y ocurren a nivel mundial para las nuevas empresas fintech.
Sin embargo, los bancos tradicionales han prestado atención y han invertido mucho para parecerse más a las compañías que buscan interrumpir su flujo de operaciones. Por ejemplo, el banco de inversión Goldman Sachs lanzó la plataforma de préstamos al consumidor Marcus en 2016 y recientemente expandió sus operaciones al Reino Unido.
Dicho esto, muchos observadores de la industria expertos en tecnología advierten que mantener el ritmo de las innovaciones inspiradas en tecnología financiera requiere algo más que aumentar el gasto en tecnología. Por el contrario, competir con startups más ligeras requiere un cambio significativo en el pensamiento, los procesos, la toma de decisiones e incluso la estructura corporativa general.
La crisis de 2020 y el explosivo crecimiento de las compañías Fintech
La crisis económica global de 2020, provocada por el coronavirus representó un punto de inflexión para el crecimiento acelerado de las compañías de tecnología financiera o fintech. Debido a que muchas personas no podían salir de sus casas para realizar diligencias bancarias, las aplicaciones móviles se convirtieron en un punto de referencia importante y alcanzaron una gran popularidad.
En octubre de 2020 el Financial Times destacó en una publicación cómo las empresas de servicios financieros digitales colombianas estaban contribuyendo a cerrar la brecha de la inclusión financiera, así como el gran avance que han tenido estas firmas y por qué muchas han empezado a elegir a Colombia como su centro de operaciones. El Financial Times hizo énfasis en el caso de la empresa chilena Movizzon, la cual trasladó su sede a Bogotá, por considerar a la ciudad como un centro estratégico que le permite conectarse mucho mejor con los clientes de toda la región.
Para octubre de 2020 se reportaba que 76% de los colombianos ya estaban haciendo uso de alguna forma de fintech y que muchas personas que no tenían cuentas bancarias tradicionales hacían uso de las fintechs, como por ejemplo MOVII, un Challenger Bank que permite hacer transacciones financieras de teléfono a teléfono sin necesidad de tener una cuenta bancaria.
En el caso colombiano es importante destacar el crecimiento de compañías tanto nacionales como extranjeras que se han masificado en una forma sorprendente. Algunas de estas son: Solventa, Nubank, Nequi, Lineru, DaviPlata, Tyba, Vaki, entre muchas otras más.
Por otra parte, The India Times reportó en marzo de 2020 que la crisis del coronavirus supuso un cambio sin precedentes en la adopción de las tecnologías financieras, y que empresas como Zaggle estaban aprovechando este fuerte impulso.
“El cambio en el hábito de pagos en medio del covid-19 y en los tiempos posteriores a la pandemia será bastante visible en los próximos meses y se convertirá en un mecanismo completo. La atención se centrará en cómo se puede eliminar el contacto o la interacción humana para la realización de pagos”. dijo Raj Phani, fundador y presidente de Zaggle.
Zaggle ofrece tarjetas débito físicas y virtuales prepagadas que los clientes pueden usar para sus compras en línea o en tiendas de piso. Al comienzo de la pandemia las ventas de las tarjetas prepagadas de Zaggle ascendieron en un 600%, con muchos clientes preguntando por tarjetas que permiten hacer pagos “sin contacto”.
En este escenario, muchos inversionistas empezaron a bombear grandes cantidades de dinero a las compañías de tecnología financiera, impulsando un crecimiento que se hizo mucho más evidente con la irrupción de la pandemia, en donde todos han buscado el distanciamiento físico. La llegada de nuevos jugadores a la industria, así como el desarrollo de modelos de negocios más competitivos y más eficientes han hecho que la tecnología financiera sea el futuro indiscutido de la banca.
Fintech y Nueva Tecnología
Las nuevas tecnologías, como el aprendizaje automático / inteligencia artificial, el análisis conductual predictivo y el marketing basado en datos, eliminarán las conjeturas y el hábito de las decisiones financieras. Las aplicaciones de «aprendizaje» no solo aprenderán los hábitos de los usuarios, a menudo ocultos para sí mismos, sino que los involucrarán en juegos de aprendizaje para mejorar sus gastos automáticos e inconscientes y ahorrar decisiones. La Fintech también es un entusiasta adaptador de tecnología automatizada de servicio al cliente, que utiliza chatbots e interfaces de inteligencia artificial para ayudar a los clientes con las tareas básicas y también para reducir los costos de personal. La Fintech también se está usando para combatir el fraude al aprovechar la información sobre el historial de pagos para marcar las transacciones que están fuera de la norma.
Paisaje fintech
Las nuevas empresas Fintech recibieron 17.4 mil millones en fondos en 2016 y estaban en camino de superar esa suma a fines de 2017, según CB Insights, que contó con 26 unicornios fintech valorados globalmente en 83.8 mil millones de dólares. La misma firma informó que había 39 unicornios fintech respaldados por un valor de 147.37 mil millones de dólares para fines de 2018.
América del Norte produce la mayoría de las nuevas empresas de tecnología financiera, con Asia en un segundo lugar relativamente cercano. La financiación global de fintech alcanzó un nuevo máximo en el primer trimestre de 2018, gracias a un aumento significativo en los acuerdos en América del Norte. Asia, que podría superar a Estados Unidos en acuerdos de tecnología financiera, también experimentó un aumento en la actividad. La actividad de financiación en Europa estuvo en un mínimo de cinco trimestres en el primer trimestre de 2018, pero volvió a aumentar en el segundo trimestre.
Algunas de las áreas más activas de la innovación fintech incluyen o giran en torno a las siguientes áreas:
El ecosistema DeFi, o de aplicaciones financieras descentralizadas.
Criptomoneda y efectivo digital.
La tecnología Blockchain, incluida Ethereum, una tecnología de libro mayor distribuido (DLT) que mantiene registros en una red de computadoras, pero no tiene un libro mayor central.
Contratos inteligentes, que utilizan programas informáticos (a menudo utilizando blockchain) para ejecutar automáticamente contratos entre compradores y vendedores.
La banca abierta, un concepto que se apoya en la cadena de bloques y postula que terceros deberían tener acceso a los datos bancarios para crear aplicaciones que creen una red conectada de instituciones financieras y proveedores externos. Un ejemplo es la herramienta de administración de dinero todo en uno Mint.
Insurtech, que busca utilizar tecnología para simplificar y racionalizar la industria de seguros.
Regtech, que busca ayudar a las empresas de servicios financieros a cumplir con las normas de cumplimiento de la industria, especialmente aquellas que cubren los protocolos contra el lavado de dinero y conocimiento del cliente en la luchan contra el fraude.
Los asesores de inversión (robo-advisors), como Betterment, utilizan algoritmos para automatizar el asesoramiento de inversión para reducir su costo y aumentar la accesibilidad.
Servicios no bancarizados que buscan servir a personas desfavorecidas o de bajos ingresos que son ignorados o desatendidos por los bancos tradicionales o las compañías de servicios financieros convencionales.
La ciberseguridad, dada la proliferación del cibercrimen y el almacenamiento descentralizado de datos, la ciberseguridad y la tecnología financiera están entrelazadas.
Los neobancos: aplicaciones que operan en línea y que prestan servicios financieros de los bancos tradicionales como cuentas corrientes, de ahorro, transferencias, créditos de emergencia, pagos de servicios públicos, pagos por convenios y tarjetas virtuales que funcionan de manera similar a las tarjetas de crédito para hacer compras en línea.
Usuarios Fintech
Hay cuatro categorías amplias de usuarios para fintech: 1) De negocios para negocios – para bancos y 2) sus clientes comerciales, y 3) De negocios a consumidores para pequeñas empresas y 4) consumidores. Las tendencias hacia la banca móvil, el aumento de la información, los datos y el análisis más preciso y la descentralización del acceso crearán oportunidades para que los cuatro grupos interactúen de formas hasta ahora sin precedentes.
En cuanto a los consumidores, al igual que con la mayoría de la tecnología, cuanto más joven sea, más probable será que conozcan y pueda describir con precisión qué es fintech. El hecho es que la tecnología financiera orientada al consumidor está dirigida principalmente a los millennials dado el enorme tamaño y el creciente potencial de ingresos (y herencia) de ese segmento tan comentado. Algunos observadores de fintech creen que este enfoque en la generación del milenio tiene más que ver con el tamaño de ese mercado que con el interés de la generación X y los Baby Boomers en el uso de fintech. Más bien, se observa que la fintech tiende a ofrecer poco a los consumidores mayores porque no aborda sus problemas.
Cuando se trata de empresas, antes del advenimiento y la adopción de fintech, el propietario de una empresa o una nueva empresa habría ido a un banco para obtener financiamiento o capital inicial. Si tuvieran la intención de aceptar pagos con tarjeta de crédito, tendrían que establecer una relación con un proveedor de crédito e incluso instalar infraestructura, como un lector de tarjetas de línea fija. Ahora, con la tecnología móvil, esos obstáculos son cosa del pasado.
Regulación y Fintech
Los servicios financieros se encuentran entre los sectores más regulados del mundo. No es sorprendente que la regulación haya surgido como la principal preocupación entre los gobiernos a medida que las empresas de tecnología financiera despegan.
A medida que la tecnología se integra en los procesos de servicios financieros, los problemas regulatorios para tales compañías se han multiplicado. En algunos casos, los problemas son una función de la tecnología. En otros, son un reflejo de la impaciencia de la industria tecnológica para irrumpir las finanzas.
Por ejemplo, la automatización de procesos y la digitalización de datos hace que los sistemas fintech sean vulnerables a los ataques de los piratas informáticos. Los casos recientes de piratas informáticos en compañías de tarjetas de crédito y bancos son ejemplos de la facilidad con que los malos actores pueden obtener acceso a los sistemas y causar daños irreparables. Las preguntas más importantes para los consumidores en tales casos se referirán a la responsabilidad de tales ataques, así como al mal uso de la información personal y datos financieros importantes.
También ha habido casos en los que la colisión de una cultura tecnológica que cree en una filosofía de «Muévete rápido y rompe cosas» con el conservador y agresivo mundo de las finanzas ha producido resultados indeseables. La startup Zertefits, con sede en San Francisco, que estaba valorada en más de mil millones de dólares en mercados privados, violó las leyes de seguros de California al permitir que los corredores sin licencia vendan sus productos y suscriban pólizas de seguros. La SEC multó a la empresa con 980000 dólares y tuvieron que pagar 7 millones al Departamento de Seguros de California.
La regulación también es un problema en el mundo emergente de las criptomonedas. Las ofertas iniciales de monedas (ICO) son una nueva forma de recaudación de fondos que permite a las nuevas empresas recaudar capital directamente de inversores novatos. En la mayoría de los países, no están regulados y se han convertido en un terreno fértil para estafas y fraudes. La incertidumbre regulatoria para las ICO también ha permitido a los empresarios deslizar tokens de seguridad disfrazados como tokens de servicios públicos más allá de la SEC para evitar tarifas y costos de cumplimiento.
Debido a la diversidad de ofertas en fintech y las industrias dispares que toca, es difícil formular un enfoque único e integral para estos problemas. En su mayor parte, los gobiernos han utilizado las regulaciones existentes y, en algunos casos, las han personalizado para regular la tecnología financiera.
Han establecido cajas de arena fintech para evaluar las implicaciones de la tecnología en el sector. La aprobación del Reglamento general de protección de datos, un marco para recopilar y utilizar datos personales, en la UE es otro intento de limitar la cantidad de datos personales disponibles para los bancos. Varios países donde las ICO son populares, como Japón y Corea del Sur, también han tomado la delantera en el desarrollo de regulaciones para tales ofertas para proteger a los inversores.
Con información de Investopedia.
